124
подписчика
27
подписок
немного про "вечные/универсальные" портфели; рынки сбыта биотехов 1-10 млрд$. технический анализ не работает, особенно в биотехах. макроэкономика - на наука (потому что не имеет прогнозной силы), а пустая трата времени.
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Посты
Ролики
Nuplazid
19 апреля 2022
&150db981-58d5-4c47-a2db-178a7af4bb74
@Pulse_Official
Ничто и никогда так не отбивало желание заходить в приложение и вообще инвестировать как эти "стратегии", особенно их категоризация и названия.
Стратегия №1: меньше просадок
0%
Nuplazid
9 февраля 2022
$VIR по данным clinicaltrials(.) govи отчёта за 2 квартал. На какое время брать?
Вероятно в конце месяца мы увидим новый отчёт компании, которая много и успешно зарабатывает на короновирусе, вопрос в том не повторим ли мы "успех" модерны с обвалом котировок после ковидного роста.
Смотреть надо в далёкое будущее к окончанию текущих запланированных сроков нынешнего президента РФ.
Нынешняя оценка p/s 4 это среднее по больнице, как будто нет других кандидатов или данные по ним будут очень не скоро.
Наш ближайший кандидат vir-2218 от хронического гепатита b сейчас в фазе 2, примерный срок извлечения прибыли из этого препарата в случае успешных ки это возможно 2029-2034 годы +/- пара лет.
В отчёте за второй квартал расходы составили 161млн за 3 мес, что можно округлить до 0.5 ярда в год. Думаю значительная часть из них это 5 ки по ковиду, 2 из них закончатся этим летом, много пациентов 350 и 1 000 человек, много расходов. Но и ки в фазе 3 по всем другом препаратам будут требовать больше и расходов чем сейчас. Такими темпами можно сжечь во имя науки ещё 4-6 ярдов но коммерциализации нового препарата.
Кстати vir заплатит $ALNY за vir-2218, так как это и изначально их препарат, суммарно до 0.65 ярдов, но большую часть в случае и после успешных продаж.
Надо заработать эти 5-6 ярдов на ковиде пока эта идея не потеряла актуальность, можно до 2034 года включительно и не слишком много тратить эти годы до 0.5 ярдов/год.
Ключевой вопрос смогут ли?
Прогнозировать выручку от ковид не берусь, сущая рулетка.
Было круто купить какой-то готовый препарат и оседлать его продажи, как это делает supn.
Итого надо смотреть на доходы и расходы, ближайшие серьёзные изменения летом 2022 когда сократиться число активных ки по ковиду и далее каждый отчёт.
Пока небольшая позиция на пару % ниже 33$ меня устраивает. Сложно себе представить цену сильно ниже из-за кэша.
Хотелось бы отхватить кусок пирога в 35+ ярдов по гепатиту в условном 2035 году и 36+ ярдов по ВИЧ в 2040 году, застать становление нового фарм-гиганта.
AL
ALNY
151,4 $
+49,95%
VI
VIR
34,15 $
-70,75%
Nuplazid
22 декабря 2021
$ALLK моя любимая рубрика из биотехов в этом году : порадоваться тому какого убытка избежал,
твиттер-гаи заресерчили все чуть ли не год назад
AL
ALLK_DEL3
8,55 $
-96,14%
Nuplazid
13 декабря 2021
Следил за ней, но даже по 45 была на таком рынке слишком рискована по мне.
Что писал 8ого декабря на новости об апсайд аналитика в чате догтора:
По фазе 3 arna выглядит слабо , рынок до 10 ярдов, но одобренных конкурентов 12, в фазе 3 ещё под 70 конкурентов. Даже переоценена по текущим по-моему.
Nuplazid
7 декабря 2021
$ACAD
похоже на успех ки фазы 3 трофинида от синдрома Ретта,
Круто что появится второй препарат в обойме, но рынок всего лишь 0.45-0.65 миллионов.
Рост акций на 27% на этой новости при капитализации компании в 3 ярда выглядит мягко говоря странно, видимо мы просто сильно перепроданы.
Круто что появится второй препарат в обойме, но главное тут рост продаж нуплазида который не впечатляет.
Я бы даже фиксировал если средняя ниже текущих.
AC
ACAD
21,32 $
+34,71%
Nuplazid
4 декабря 2021
Я значит во время хозяйственной дзен-медитации (мытьё посуды) смотрел недавно Солодина где профессиональный инвестор и продавец курсов по инвестированию рассказывал что в этом году своей активной торгово-инвестиционной деятельности с применением фундаментально-технически-волновых анализов проиграл индексу.
129 тысяч подписчиков на ютубе и сам автор почему-то не задаются вопросом о бесполезности всего предприятия и о пользе индексного инвестирования.
И вы тоже им не рассказывайте, не переживут.
Nuplazid
26 ноября 2021
У $ARQT отличная презентация, есть и рынки и цены на лекарства и конкуренты, вот только с выводом об их потенциальных продажах не согласен.
заявленные 3 ярда выручки это все 6 млн пациентов США которые берут только у них по цене 500$/курс, что излишне оптимистично.
Добавил в методу указание что 80% рынка заберёт big Pharma, так и есть же на любом рынке.
Ещё важный минус это узкий пайплайн и зависимость от 1-2 препаратов.
Так что arqt остаётся исключительно идей под спекуляции.
AR
ARQT
16,67 $
+78,4%
Nuplazid
18 ноября 2021
"Источники" в тг
слежу за несколькими каналами которые пишут что-то полезное редко и всем советую
"куда я попал"
книги хулиномика и криптвоюматика для новичков (обязательно), есть ежедневное дублирование фрагментов в тг, что на любителя
тг capitalgainru
курс который надо как книгу прочесть новичку (обязательно) (некоторые выкладки я пролистывал когда становились слишком подробными). осторожно, появится желание купить индекс всех акций и облигаций мира.
тг costofstocks (438 подписчиков)
жемчужина коллекции
помимо проходны цитаток и отчетов фондов есть целые главы из книг как грамотно фундаментально оценивать разные отрасли и компании, есть модельные портфельчики и отдельные идеи #buy_and_hold
тг fundamentalapproach /stop_belka пульс
Тут Вам расскажут почему не надо лезть в очередное Российское IPO и разложат очередную компанию из США или Китая на атомы. каждый раз удивляюсь
тг sgcapital
Сергея Григоряна читать крайне интересно: применение ТА к сравнению индексов и их составных частей (секторов) да ещё и трейдить это. польза раскроется больше для квалов или на зарубежных брокерах, но взгляд на рынок довольно редкий.
"кул-стори"
nonblockchain
самые интересные новости и публикации из английских источников
"фоточки Гонконга"
тг HKequity
автор делится не только красочными фото, но и изнанкой работы в индустрии и меткими мнениями о макро
тг bastionportfolio
вариант послушать отдельные подкасты под фитнес и получить експресс-справку о фундаментале на рынки РФ, Европы и США
(при упоминании биотехов кровавые слёзы всё равно от того какой неглубокий анализ)
тг investa_trade
канал про ТА и чат (на любителя)
больше про трейдинг, но можно нарыть полезное
"макрохардкор"
тг truevalue
читать Виктора Тунёва такое же удовольствие как труды по философии (чтоб как Хайдеггер на 4 языках одновременно или результаты клинических исследований биотехов, где авторы используют только медицинские термины)
(подобным занимается finfak чуть более популярно в ютуб, но слишком размыто на мой вкус)
"биотехи" (о целом секторе последний "год фармы" лучше не чёкаясь)
kudesnick_invest / пульс
внутри спрятаны большие компетенции и мозги, осталось только понять что делать с полученной информацией.
тг stonks_kryak / пульс
с Кряком устроивших из своих инвестиций настоящий перфоманс всё понятно,
но за каналом скрывается не менее любопытный чат где можно почерпнуть полезное
тг dogtor_vulgaris /пульс
тусую в закрытом чате постоянно
из-за лени открывать зарубежного брокера и трейдить информации даже больше чем могу переворить и оценить по достоинству
"кандидат"
тг goodtraders (но больше ютуб)
Солодин единственный кто имеет потенциал стать блогером описывающим инвестиции как многоплановый процесс: и отбор акций и определение долей и управление портфелем на долгосрочном и краткосрочном горизонте. если он конечно сам понимает как у него в голове всё это происходит (ведь может быть "инстинктивно").
пока эти крупицы можно поискать среди поверхностных регулярных 1-2 часов обзоров компаний/тем, что на любителя.
"пограничник"
тг auantonov
на самом деле на канале есть десяток полезных новичку постов
к сожалению много специфической подачи чего-то очевидного автору не всегда понятного и применимого к публике
адепт идеи "индексы не нужны", есть про крипту.
человек который расскажет вам правду, что крипта ton - скам, даже когда её толкают по радио.
в мире альтернативы
тг peshock
адепт идеи "индексы не нужны", и забавного концепта выделять часть средств в отдельный портфель идей с которыми автор максимально не согласен (последнее время обгоняет основной портфель, очевидно крипта)
адепт "о, крипта Павла Дурова ton" (омг)
тг ecworld
чудовищное сочетание здравых макро мыслей, рекламы курсов и ора "верните права невакцинированным", исключительно микродозинг
"тг" - телеграмм канал, типа "T (точка) me (/) название"
ТА - технический анализ не работает, особенно в биотехах
макроэкономика - на наука (потому что не имеет прогнозной силы), а пустая трата времени
Nuplazid
18 ноября 2021
продолжим разборы уровня второклассника теперь для фонда $TFNX в сравнении с s&p500 $TSPX и nasdaq100 $TECH
фонд по составу похож на индекс Global X FinTech ETF FINX который с 2017 года слегка обгоняет по CAGR насдак ценой большей волатильности.
но копнём глубже есть фонд iShares U.S. Financial Services ETF (IYG), по которому есть данные с 2002 года что уже интересно. фонд состоит в основном из банков и компаний типа visa и mastercard, которые тоже финтехи но в меньших долях, это фонд исторически проигрывает даже s&p500.
вопросов к $TFNX всего два:
1. отчего 25% кэша на балансе? сколько вообще кэша предусматривает быть в фонде?
(есть инсайд о коррекции в секторе из первых рук?)
2. принцип присвоения долей активам "распределение веса: По рыночной стоимости акций в свободном обращении" не кажется ли Вам не вполне подходящим для этого сектора особенно с ребалансировкой раз в год? вообще почему почти 7% coinbase? это наше будущее в финтехах? они сложатся вслед за btc при случае, а крипту в свой арсенал добавляют и продолжат добавлять всё те же visa и mastercard.
как и полупровдники - интересный факторный секторальный актив для спекуляций и сомнительный для хардкорно долгосрочного инвестирования.
TS
TSPX
8,74 ₽
-14,19%
TE
TECH
9,18 ₽
-6,64%
TF
TFNX
7,03 ₽
-43,1%
Nuplazid
18 ноября 2021
значит так
Тинькоф конечно эволюционизирует, спустя год догнал частично мои посты про вечные портфели и то руками своего штатного автора Михаила Городилова (автор молодец, без вопросов). при этом на обновлённых инфостраничках информации всё равно маловато на мой вкус.
кинем тиньку новый пост, посмотрим динамику может быстрее 12 месяцев отреагирует.
новые фонды на полупроводники $TSOX и на финтехи TFNX в обзоре приложение сравнивает с уровнем инфляции от чего у меня не перестаёт дёргаться глаз. наложим на s&p500 $TSPX и nasdaq100 $TECH хотя бы и посмотрим в прошлое на сайте portfoliovisualizer.
TSOX отслеживает индекс plhx который очень удобно для брокера не имеет истории, но ничего не мешает рассмотреть индекс soxx на полупроводники по которому есть данные с 2002 года. видим что на этом интервале CAGR уступает насдаку а так же имеет выше волатильность. то есть хардкорные долгосрочные инвесторы могут просто проходить мимо.
сама по себе возможность факторного инвестирования в отдельную отрасль это хорошо, но подходит больше для хотя бы среднесрочных спекуляций. можно попробовать как неквалу поиграться с ТА сектора с насдак100 например или подождать пока это сделает Сергей Григорян с тг-канала Капитал ("источники" одним из следующих постов).
позволю себе громкое обобщение - полупроводники становятся новой нефтью, а значит для инвестора просто купить и держать этот актив может быть опасно и будет всё опаснее со временем. будет как с нефтью где политики своими руками крутят краны на трубопроводах и рулят цену куда им хочется, и эти действия мягко говоря сложно спрогнозировать.
Есть и альтернативное мнение - мы в новой нормальности, акции и дальше будут отрываться от фундаментала, мы увидим p/e всего рынка 100, 200 и дальше в космос. А полупроводники будут в авангарде этого движения. Не верю что это продлится достаточно долго.
TS
TSPX
8,74 ₽
-14,19%
TE
TECH
9,18 ₽
-6,64%
TS
TSOX
7,76 ₽
-7,6%
Nuplazid
12 августа 2021
Очередная запись из рубрики "лотерейный билет"
$APLT в случае одобрения AT-001 возможно претендует на рынок продаж в 1 миллиард долларов по умеренному сценарию. Число пациентов более менее ясно, цену лекарства брал из аналогичного препарата.
Нас обязательно ждёт доп.эмиссия, но даже с учётом этого потенциал роста акций существенный. Впрочем по опыту последних 6 месяцев рост может быть не мгновенный а привязан к росту продаж и растянуться на годы.
Для других препаратов рынки выраженные в деньгах найти не удалось, но они скорее всего незначительны.
С учётом мизерного числа активов цена может падать сколь угодно низко до одобрения.
UPD: у пульсянина pikorym нашёл информацию о том что патенты в собственности у институтов, что якобы плохо. Да, формах SEC под номером 10 есть такая информация. Да, университетам полагаются отчисления. Но всё таки почитав про закон BAYH-DOLE ACT можно сделать вывод что это нормальная практика.
Udp#2: опытный товарищ обратил внимание на манипуляцию данных в ки, что очень плохо само по себе и звучит как crl при текущем уровне жести от FDA. Так что котлетить не стоит, ближайшее заключение fda расставит все точки над ё.
Я всё равно пристально слежу и жду позитива.
План такой :
•по галактосемии crl,
•потом допка,
•и только потом на данных DbCM может подняться.
Мы кстати на 500ema сейчас
Этот ништяк нашёл в пульсе Theseus, подпишитесь если он возобновит публичную активность.
В любом случае подпишитесь на Kudesnik - супер аналитика по био, Theseus там тоже иногда отмечается.
(пост обновляется)
AP
APLT_DEL_DEL_DEL
15,56 $
-99,29%